Сам себе финансист: Как тратить с умом и копить правильно - Анастасия Тарасова

я вас убедила и вы решились начать. Но куда идти? Что делать? Как на эту самую биржу попадают? Рассказываю. Согласно нашему законодательству, физическое лицо не может напрямую торговать на бирже. Для этого требуется юридическое лицо со специальной лицензией, некий посредник. Выступает в таком качестве брокер.

Поэтому для того, чтобы получить доступ к торговле ценными бумагами, нужно открыть брокерский счет. Осталось только этого самого брокера выбрать.

Как выбрать брокера?

В таблице вы найдете топ-15 российских брокеров по числу клиентов на момент написания данной книги.

Остается отфильтровать этот список, выбрав брокера, подходящего именно вам. Что нужно учесть?

1. Наличие лицензии на осуществление брокерской деятельности. Это основной момент, и проверить его элементарно. Зайдите на сайт Центробанка (www.cbr.ru) в раздел «Рынок ценных бумаг и товарный рынок», скачайте список брокеров и найдите там нужную компанию.

2. Тарифы. Брокеры зарабатывают на комиссии со сделок, то есть берут процент от каждой покупки или продажи. Плюс бывает дополнительная плата за депозитарий, торговые терминалы, ввод и вывод средств. К выбору тарифов нужно подойти очень тщательно и изучить не только рекламные проспекты, но и все, что написано мелким шрифтом в договоре.

3. Программное обеспечение. Речь идет о торговых терминалах, то есть о программах, которые вы будете использовать для покупки и продажи бумаг. Они несколько напоминают интернет-банк. Основной и самый популярный вариант — Quik. Но у каждого брокера есть еще несколько вариантов. У Quik есть интернет-версия и мобильный вариант. У каких-то брокеров эти версии платные, у каких-то бесплатные. Вам нужно определиться с тем, что вы планируете использовать для работы, и выбрать брокера с оптимальными вариантами и ценами по программному обеспечению.

4. Порог входа — это тот минимум средств, который вам нужен для старта. У большинства брокеров это 30 000 рублей. Но есть варианты от 10 000 («АЛОР БРОКЕР») и даже вообще без минимальной суммы («Открытие Брокер»). Выбирайте, что вам больше подходит. Но вносить меньше 10 000 рублей, на мой взгляд, нецелесообразно. Они быстро разойдутся на комиссии.

5. Доступ к биржевым площадкам. Имеет ли брокер доступ только к Московской бирже или еще к Санкт-Петербургской, где торгуются иностранные бумаги? Есть ли у него доступы к торгам на срочном, валютном и фондовом рынках? Есть ли вариант торговли на Западе? Все крупные брокеры предоставляют полный перечень услуг. Выберите те площадки, которые интересуют вас в данный момент.

6. Механизм внесения и снятия средств. Есть ли комиссии за ввод и вывод средств? Каким способом это делается? Как быстро? Важно не переплатить лишнего (наша цель — заработать) и чтобы вам при этом было удобно.

7. Дополнительные опции. Например, возможность открыть счет онлайн, грамотность техподдержки, информационная поддержка, способы подачи заявок и так далее. Тут, как говорится, на вкус и цвет товарищей нет.

С критериями выбора определились, список основных компаний есть. Все эти брокеры обладают достаточной степенью надежности и полным спектром услуг. Просто найдите наиболее подходящего именно вам.

Резюме:

• Выберите наиболее подходящего вам брокера.

• Откройте брокерский счет.

• Установите торговый терминал.

Облигации

Облигация — это ценная бумага с фиксированным доходом. То есть, покупая облигации, вы знаете, когда и какой доход получите. Поэтому этот вариант отлично подходит для перехода от банковских вкладов к более интересным и прибыльным инвестиционным инструментам: доходность выше, а сроки и гарантии в целом схожи.

Что такое облигации? Прежде чем ответить на этот вопрос, давайте немного вернемся назад. Помните, мы обсуждали кредиты? Наверняка вы хотя бы раз брали кредит или имеете кредитную карту. Кредиты часто тянутся годами, вы переплачиваете в разы, но это становится привычкой, и никто на эту систему особо не ропщет. Подобные отношения между банками и заемщиками длятся десятилетиями.

Но есть и другой вариант. Бывают ситуации, когда компания, банк или даже государство нуждается в заемных средствах — в кредите, грубо говоря. Тогда они выпускают, а говоря профессиональным языком, эмитируют облигации, становятся эмитентами облигаций. Назвать можно по-разному, сути процесса это не меняет. А мы можем эти облигации купить, тем самым дав в долг под процент корпорации или государству.

Как и у любого кредита, у облигаций есть срок погашения, то есть срок возврата долга, и размер процентов, то есть вашего дохода. Облигации, выпускаемые государством в России, называются «Облигации федерального займа» (ОФЗ). Облигации, выпускаемые компаниями, принято называть корпоративными.

Как же выбрать облигации? В первую очередь нужно учесть ваши инвестиционные цели, то есть сколько процентов доходности вы хотите получать. А во-вторых, ряд показателей самих облигаций. Расскажу обо всем по порядку.

Доход. Тут два варианта. Купонный доход и разница между ценой покупки и ценой продажи. Облигация погашается в конце срока по номиналу, обычно он составляет 1000 рублей. А на бирже бумаги торгуются по рыночной цене, которая может быть как больше номинала, так и меньше (в разные периоды времени).

Допустим, вы купили ценную бумагу за 990 рублей. Разница между ценой покупки и ценой погашения — 10 рублей, это и есть ваш доход. Если же облигация продается дороже номинала, значит, у нее будет хороший купонный доход, который покроет эту изначально отрицательную для вас разницу.

Купонный доход. Это, по сути, аналог процентов по вкладу в банке. Денежные выплаты, которые вам выплачивает компания или государство, выпустившее данную облигацию. Выражаться купонный доход может как в рублях, так и в процентах. Выплачивается он раз в год, раз в полгода или раз в квартал.

Например, вы купили бумагу с купонным доходом 50 рублей, который выплачивается раз в полгода. За год вы получите 100 рублей, или 10 % от номинала ценной бумаги.

Купонный доход бывает фиксированным — то есть он заранее известен и не меняется на протяжении всего срока обращения облигации. Бывает переменный купонный доход, который, как правило, привязан к ставке межбанковского рынка RUONIA. В таком случае заранее вы будете знать только размер ближайшего купона, а следующий будет рассчитан ближе к его выпуску.

Доходность. Бывает двух типов: доходность к номиналу (купонная) и к погашению. Если вы покупаете облигации с целью продержать их до конца срока, до погашения, то и доходность вас должна интересовать к погашению. Она отличается от купонной и может меняться в зависимости от того, как меняется цена на облигацию на рынке.

Например, купонная доходность облигации к номиналу 1000 рублей 9 %. Если рыночная цена снизится с 1000 до 950 рублей, то доходность будет уже не